Риски в деятельности предприятия: сущность, методы оценки и пути снижения

Дипломная работа

введение

Казахстанские коммерческие банки, как субъект рыночной экономики, в своей деятельности неизбежно сталкиваются с риском. Воздействие внутренних и внешних факторов экономической среды, в которой функционируют кредитные институты, непредсказуемость результатов работы банков, заставляет уделять внимание качеству управления риском банковской деятельности. В силу специфики банковского бизнеса, риск является обязательным и непременным условием. Любая банковская операция или в целом составные части банковского дела на практике связаны с угрозами потерь, которые в одних случаях можно предсказать математически, а в других случаях невозможно даже представить. Ахметова А.А. Кредитные риски в коммерческих банках и механизм управления ими. — Астана: Парасат алемі, 2003, с.13

При этом наличие риска побуждает банк осуществлять взвешенные действия, потребленные на достижение устойчивости финансового состояния его эффективного развития.

Коммерческие банки, стараясь максимизировать прибыль, одновременно стараются свести к минимуму возможность возникновения убытков. Эти цели обусловлены интересами владельцев (акционеров) банка и его вкладчиками. Первые ориентируются на получение максимального дохода, и готовы идти на риск, чтобы извлечь дополнительную прибыль (вместе с тем пытаясь ограничить риски); для вторых же главное значение имеет сохранить их средства, доверенных банку (хотя размер дохода также имеет здесь немаловажную роль).

Поддержка оптимального соотношению между доходностью и риском составляет одну, из главных и наиболее сложных проблем в управлении банками. Бабичева Ю.А. Банковское дело. Учебник. — М.: Экономика, 1999, с.

Актуальность исследования проблем управления банковскими рисками усиливается в условиях осуществляющегося вступления Казахстана в ВТО, интеграции банковской системы в мировую. Поэтому казахстанские коммерческие банки, стремятся к мировым стандартам ведения банковского дела, в частности, в области управления банковскими рисками. В этих условиях весьма своевременным является изучение и адаптация мирового опыта к специфическим условиям деятельности отечественных банков второго уровня. Возникает необходимость постоянного исследования банковских рисков с целью сохранения стабильности банковской системы и повышения её эффективности в современных условиях.

Целью дипломной работы является исследование банковских рисков и методов их регулирования.

В соответствии с поставлено целью были определены следующие задачи:

3 стр., 1280 слов

Реферат: Понятие рисков в экономической деятельности

... и господство административных методов управления. Все это вело к тому, что обоснование эффективности хозяйственной деятельности в условиях плановой экономики и соответственно все технико-экономические обоснования любых проектов обходились без анализа рисков ...

1. рассмотреть сущность рисков в деятельности предприятия;

2. провести анализ и оценку рисков в деятельности АО «Бакн ЦентрКредит»;

3. определить пути снижения в управлении рисками АО «Банк ЦентрКредит»;

4. сделать выводы и подвести итоги.

Объектом исследования являются риски в деятельности предприятий Республики Казахстан.

Предмет исследования — риски в банковской деятельности АО «Банк ЦентрКредит».

Теоретическую и методологическую основу составляют нормативные и законодательные акты Республики Казахстан, статистические данные Национального банка Республики Казахстан, труды отечественных и зарубежных учёных, материалы периодической печати.

Теоретической и методологической основой для написания данной работы стали труды отечественных и зарубежных учёных, данные агентства по статистике Республики Казахстан, статистические данные Национального банка Республики Казахстан, материалы периодической печати.

Временные рамки исследования деятельности анализируемого банка составляют 3 года — 2008-2010гг.

1.1 Сущность и экономическое содержание рисков

Принятие решений в любой деятельности происходит в условиях перманентной неопределенности состояний внешней и внутренней сред предприятия (организации, фирмы), от которой зависит частичная или полная неопределенность конечных результатов.

В экономике под неопределенностью понимается неполнота или неточность информации об условиях хозяйственной деятельности, в том числе о связанных с ней затратах и полученных результатах.

Причинами неопределенности являются три основных фактора: незнание, случайность и противодействие. В частности, неопределенность объясняется тем, что экономические проблемы сводятся в сущности к задачам выбора из некоторого числа альтернатив, при этом экономические агенты — организации и индивиды — не располагают полным знанием ситуации для выработки оптимального решения, а также не имеют вычислительных средств достаточной мощности для адекватного учета всей доступной им информации.

В современной экономической теории в качестве «индикатора» или «двойника» неопределенности выступает категория риска. Основное различие между риском и неопределенностью заключается в том, известны ли принимающему решения субъекту количественные вероятности наступления определенных событий. Если риск характерен для производственно-экономических систем с массовыми, повторяющимися событиями, то неопределенность существует, как правило, в тех случаях, когда вероятности последствий приходится определять субъективно из-за отсутствия статистических данных за предшествующие периоды. Такой подход к интерпретации категорий риска и неопределенности принят в неокейнсианском направлении экономической науки, в то время как неоклассическая школа считает эти понятия тождественными. Первозванский А.А. и Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: «расчет и риск» — М.:2004, с.42

Количественная характеристика неопределенности заключается в возможности отклонения результатов по плану от полученных результатов, как в меньшую, так и в большую сторону. Такой вид неопределенности называется «спекулятивной», в отличии от неопределенности «чистой», которая предполагает только вероятность отклонений конечного результата деятельности.

Соответственно, в литературе понятие риска может соответствовать как спекулятивной неопределенности и включать положительные и отрицательные исходы (например, в отношении операций на финансовых рынках), так и чистой неопределенности (в этом смысле риск трактуется в страховом деле).

33 стр., 16217 слов

Курсовая работа: Экономические и правовые основы деятельности банков второго уровня

... организации экономической деятельности банков. Именно в этой главе приводятся правовые, экономические основы деятельности банка, порядок создания, регистрации и лицензирования банковских операций. В третьей главе курсовой работы ... риска можно делать инвестиции, то вполне достаточно располагать резервами, составляющими 2% наличных денег, или, как принято говорить, кассовых остатков, по ...

В финансовом риск-менеджменте под риском (risk) преимущественно понимается возможность потери части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных расходов в результате осуществления предпринимательской деятельности, что соответствует понятию чистой неопределенности.

Риск в предпринимательской деятельности естественным образом сопряжен с менеджментом, со всеми его функциями — планированием, организацией, оперативным управлением, использованием персонала, экономическим контролем. Каждая из этих функций связана с определенной мерой риска и требует создания адаптивной к нему системы хозяйствования. То есть необходим и особый менеджмент риска, или специфическая система (подсистема) управления, основывающаяся на познании экономической сущности риска, разработке и реализации стратегии отношения к нему в предпринимательской деятельности. Уткин Э.А. Риск-менеджмент. — М.: Ассоциация авторов и издателей «ТАНДЕМ», Издательство ЭКМОС, 2000, с.34

Несмотря на то, что в экономике явление риска было известно давно, изучено оно недостаточно. Объяснить это можно, тем, что данное явление долгое время не рассматривалось в качестве объекта теоретических исследований, а исследовалось лишь с практической точки зрения. Лишь в ряд исследования последних десятилетий сделал риск объектом пристального внимания, а с началом экономических реформ — и объектом углубленных изучений и исследований. Вместе с тем, в настоящее время нет общепринятой трактовки экономического преломления понятия «риск», она просто не выработана. Отметим, что по сей день нет фундаментальных работ, раскрывающих сущность и содержание экономической категории «предпринимательский риск».

Обычно риск ассоциируют лишь с неблагоприятными экономическими последствиями хозяйствования, ведущими к потерям ресурсов и прибыли. И в этом смысле упразднение риска полезно и необходимо. С помощью изучения источников и факторов риска можно предотвратить риск, исключить его или уйти из рисковой зоны. Но такой односторонний подход к риску зиждется лишь на здравом смысле, а не на научном основании. Более того, — это здравый смысл не предпринимателя, а бизнесмена, занимающегося обычным рутинным бизнесом.

Если бы хозяйственный риск был связан только с отрицательными результатами, то оказалась бы совершенно необъяснимой готовность к нему предпринимателя. На самом деле предприниматель идет на риск, невзирая на возможные потери, поскольку здесь существует мощный стимул — повышенная прибыль, специфический предпринимательский доход. Как правило, в формах инновационного, предпринимательского типа прибыль выше обычной. Уткин Э.А. Риск-менеджмент. — М.: ИНФРА-М, 2005, с.94

В этом контексте уместно напомнить, что в словаре В. Даля риск определяется, с одной стороны, как опасность чего-либо, а с другой — как действие наудачу, требующее смелости, решительности, предприимчивости в надежде на счастливый исход.

В словаре Вебстера «риск» определяется как «опасность, возможность убытка или ущерба». Следовательно, риск относится к возможности наступления какого-либо неблагоприятного события. Под «риском» принято понимать вероятность (угрозу) потери предприятием части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных расходов в результате осуществления определенной производственной и финансовой деятельности.

2 стр., 803 слов

Шпаргалка: По предпринимательскому праву. по предпринимательскому праву понятие предпринимательства и предпринимательской деятельности предпринимательство, предпринимательская деятельность

... из сторон уклоняется от избрания третейского судьи. Претензионный порядок разрешения предпринимательских споров: Претензионный порядок урегулирования споров является обязательным для истца только в случаях, предусмотренных ... в сфере предпринимательской и иной экономической деятельности. В арбитражном суде могут быть оспорены решения антимонопольного органа. Арбитражный суд рассматривает споры о ...

Риск — специфическая категория воспроизводства, всех его фаз и моментов — от покупки необходимых средств, необходимых для производства (оборудования, сырья, расходных материалов и пр.) до изготовления продукции и ее реализации. Изучение предмета позволяет предложить следующее категориальное определение хозяйственного риска в предпринимательской деятельности (предпринимательского риска): это система экономических отношений по реализации способности предпринимателя творчески использовать элемент неопределенности в процессе воспроизводства или отдельных его моментах для получения добавочной прибыли (предпринимательского дохода).

В условиях рыночной экономики риск — ключевой элемент предпринимательства. Предприниматель, умеющий вовремя рисковать, зачастую оказывается вознагражденным. Риском принято считать «действие наудачу в надежде на счастливый случай». Характерные особенности риска — неопределенность, неожиданность, неуверенность, предположение, что успех придет. Раицкий К. А. Экономика предприятия: Учебник. — М.: 2005, с.67

В условиях политической и экономической нестабильности степень риска значительно возрастает. В современных кризисных условиях экономики России проблема усиления рисков весьма актуальна, что подтверждается данными о росте убыточности предприятий промышленности.

Риск — это возможность возникновения неблагоприятных ситуаций в ходе реализации планов и исполнения бюджетов предприятия. Различают две функции риска — стимулирующую и защитную.

Стимулирующая функция имеет два аспекта: конструктивный и деструктивный. Первый проявляется в том, что риск при решении экономических задач выполняет роль катализатора, особенно при решении инновационных инвестиционных решений. Второй аспект выражается в том, что принятие и реализация решений с необоснованным риском ведут к авантюризму. Первозванский А.А., Т.Н. Первозванская «Финансовый рынок: расчет и риск» — М.: Инфра-М, 2003, с.114

Защитная функция имеет также два аспекта: историко-генетический и социально-правовой. Содержание первого состоит в том, что люди всегда стихийно ищут формы и средства защиты от возможных нежелательных последствий. На практике это проявляется в создании страховых резервных фондов, страховании предпринимательских рисков. Сущность второго аспекта заключается в необходимости внедрения в хозяйственное, трудовое, уголовное законодательство категорий правомерности риска.

Риск отличают ряд определенных черт, таких как:

  • противоречивость;
  • альтернативность;
  • неопределенность.

Противоречивость проявляется в том, что, с одной стороны, риск имеет важные экономические, политические и духовно-нравственные последствия, поскольку ускоряет общественный технический прогресс, оказывает позитивное влияние на общественное мнение и духовную атмосферу общества. С другой стороны, риск ведет к авантюризму, волюнтаризму, субъективизму, тормозит социальный прогресс, порождает те или иные социально-экономические и моральные издержки, если в условиях неполной исходной информации, ситуации риска альтернатива выбирается без учета объективных закономерностей развития явления, по отношению к которому принимается решение. Лапуста М.Г., Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности. М.: Экономика, 2002, с.134

8 стр., 3757 слов

Реферат: Управление рисками

... потери качества); ь инфляционный (повышение, цен, снижение покупательной способности денег); ь инновационный (неудачи в освоении новых рынков, продукции, технологий); ь валютный риск - включает экономический риск ... к управлению риском В связи с тем, что хозяйственная деятельность подвержена менеджеру необходимо заниматься его управлением. В широком смысле слова термин «управление риском» означает ...

Альтернативность предполагает необходимость выбора двух или нескольких возможных вариантов решений. Отсутствие возможности выбора снимает разговор о риске. Там, где нет выбора, не возникает рискованная ситуация и, следовательно, не будет риска.

Существование риска непосредственно связанно с неопределенностью. Она неоднородна по форме проявления и по содержанию. Риск является одним из способов снятия неопределенности, которая представляет собой незнание достоверного, отсутствие однозначности. Акцентировать внимание на этом свойстве риска важно в связи с тем, что оптимизировать на практике управление и регулирование, игнорируя объективные и субъективные источники неопределенности, бесперспективно.

В постсоветсвом экономическом учении отсутствуют общепризнанные теоретические положения о рисках, методах оценки их, применительно к тем или иным ситуациям и видам деятельности, хотя в последние годы появились научные работы, в которых при рассмотрении вопросов планирования, экономической деятельности организаций, соотношения спроса и предложения затрагиваются вопросы риска.

Таким образом, категорию «риск» можно определить как опасность потенциально возможной, вероятной потери ресурсов или недополучения доходов по сравнению с вариантом, который рассчитан на рациональное использование ресурсов в данном виде предпринимательской деятельности. Иначе говоря, риск — это угроза того, что предприниматель понесет потери в виде дополнительных расходов или получит доходы ниже тех, на которые рассчитывал.

1.2 Классификация и методы оценки рисков в деятельности предприятия

К настоящему времени в финансовой теории еще не разработано общепринятой и одновременно исчерпывающей классификации рисков. Это связано с тем, что на практике существует очень большое число различных проявлений риска, при этом в силу традиции один и тот же вид риска может обозначаться разными терминами. Кроме того, зачастую оказывается весьма сложным разграничить отдельные виды риска, например портфельный и рыночный.

Тем не менее, определенный отраслевой консенсус в отношении основных типов или классов риска, которым подвержены финансовые посредники, все же достигнут.

Классифицировать риски можно по разным критериям: причинам возникновения; функциональным видам и отраслям предпринимательства, ареалу и масштабам последнего; этапам решения проблем; длительности воздействия, возможности страхования, уровню допустимости и т. д.

Виды предпринимательских рисков представлены в Приложении А.

Научно обоснованная классификация рисков позволяет четко определить место каждого из них в общей системе. Каждому риску соответствует система приемов управления. В зависимости от возможного результата (рискового события) риски можно подразделить на две большие группы: чистые и спекулятивные.

Чистые риски означают возможность получения отрицательного или нулевого результата. К ним относятся риски: природно-естественные, экологические, политические, транспортные и часть коммерческих рисков (имущественные, производственные, торговые).

4 стр., 1508 слов

Бизнес-план: Риски, которым стоит уделить внимание в е

... множество классификаций риска. Применение конкретной классификации в бизнес-плане определяется особенностями проекта. Не следует увлекаться научным подходом и давать многочисленные сложные ... и экономической ситуации. Например, при коэффициенте покрытия 1,3 прибыль компании может снизиться на 30% при сохранении ее способности погашения обязательств по кредитному договору. Пример: Строительство бизнес ...

Горфинкель В.Я. Экономика предприятия. — М.: Юнити, 2005, с.227

Спекулятивные риски выражаются в возможности получения как положительного, так и отрицательного результата. Данная группа включает финансовые риски, являющиеся частью коммерческих рисков.

В зависимости от основной причины возникновения (базисный или природный риск) риски делятся на: природно-естественные, экологические, политические, транспортные, коммерческие.

К природно-естественным относятся риски, связанные с проявлением стихийных сил природы (землетрясения, наводнения, бури, пожары, эпидемии).

Экологические риски — риски, связанные с загрязнением окружающей среды.

Политические риски определяются политической ситуацией в стране и деятельностью государства. Они возникают при нарушении условий производственно-торгового процесса по причинам, непосредственно не зависящим от хозяйствующего субъекта.

политическим рискам


невозможность осуществления хозяйственной деятельности вследствие военных действий, революций, обострения внутриполитической ситуации в стране, национализации, конфискации товаров и предприятий, введение эмбарго из-за отказа нового правительства выполнить принятые предшественниками обязательства и т. п.;

введение отсрочки (моратория) на внешние платежи на определенный срок ввиду наступления чрезвычайных обстоятельств (забастовки, войны и т. д.);

  • неблагоприятное изменение налогового законодательства;
  • запрет или ограничение конверсии национальной валюты в валюту платежа.

В этом случае обязательство перед экспортерами может быть выполнено в национальной денежной валюте, имеющей ограниченную сферу применения. Грабовский П.Г., Петрова С.Н. и др. Риски в современном бизнесе. — М.: Аланс, 2004, с.142

Транспортные риски — риски, связанные с перевозкой грузов транспортом (автомобильным, морским, речным, железнодорожным, самолетами и т. д.).

Коммерческие риски представляют собой опасность потерь в процессе финансово-хозяйственной деятельности. Они означают неопределенность результатов от данной коммерческой деятельности. По структурному признаку коммерческие риски делятся на имущественные, производственные, торговые, финансовые.

Имущественные риски связаны с вероятностью потерь имущества предпринимателя по причине кражи, диверсии, халатности, перенапряжения технической и технологической систем и т. п.

Производственные риски — риски, связанные с убытком от остановки производства, прежде всего с гибелью или повреждением основных или оборотных фондов (оборудование, сырье, транспорт и т. д.), а также риски, связанные с внедрением в производство новой техники и технологии.

Торговые риски возникают вследствие задержки платежей, отказа от платежа в период транспортировки товара, непоставки товара и т. п.

19 стр., 9318 слов

Реферат: Экономические риски причины их возникновения и способы снижения

... и другие экономические свободы, проблема риска и неопределенности, само собой, стала весьма актуальной. Тем не менее, есть такое определение риска: «деятельность, связанная с преодолением ... Если известно распределение различных возможных результатов в группе, становится возможным путем надлежащей группировки или объединения случаев устранить всякую неопределенность. Ее можноустранить ...

Финансовые риски обусловлены вероятностью потерь финансовых ресурсов, т. е. денежных средств. Эти риски подразделяются на два вида: риски, связанные с покупательской способностью денег, и инвестиционные риски. К первым относятся следующие инфляционные и дефляционные риски, валютные риски и риски ликвидности. Первозванский А.А. и Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: «расчет и риск» — М.:2004, с.204

Инфляционный риск — риск того, что при росте инфляции получаемые денежные доходы обесцениваются с точки зрения реальной покупательной способности быстрее, чем растут. В таких случаях предприниматель несет реальные потери.

Дефляционный риск -риск того, что при росте дефляции происходит падение уровня цен, ухудшение экономических условий предпринимательства и снижение доходов.

Валютные риски представляют собой опасность валютных потерь, связанных с изменением курса одной иностранной валюты по отношению к другой, при проведении внешнеэкономических, кредитных и других валютных операций.

Риски ликвидности — это риски, связанные с возможностью потерь при реализации ценных бумаг или других товаров из-за изменения оценки их качества и потребительской стоимости.

Инвестиционные риски включают: риск упущенной выгоды, риск снижения доходности и риск прямых финансовых потерь.

Риск упущенной выгоды — это риск наступления косвенного (побочного) финансового ущерба (неполученная прибыль) в результате неосуществления какого-либо мероприятия (например, страхование, инвестирование и т. п.).

Риск снижения доходности может возникнуть в результате уменьшения процента и дивидендов по портфельным инвестициям, по вкладам и кредитам. Портфельные инвестиции связаны с формированием инвестиционного портфеля посредством приобретения ценных бумаг и других активов.

Риск снижения доходности включает процентные и кредитные риски.

К процентным рискам относятся: опасность потерь коммерческими банками, кредитными учреждениями, инвестиционными институтами, лизинговыми компаниями в результате превышения процентных ставок, выплачиваемых ими по привлеченным средствам, над ставками по предоставленным кредитам. К процентным рискам относятся также риски потерь, которые могут понести инвесторы в связи с изменением дивидендов по акциям, процентных ставок на рынке по облигациям, сертификатам и другим ценным бумагам. Смирнов Э.А. «Разработка управленческих решений» — М.: Юнити, 2002, с.118

Кредитный риск — опасность неуплаты заемщиком основного долга и процента, причитающегося кредитору. К кредитному риску относится также риск события, при котором эмитент, выпустивший долговые ценные бумаги, окажется не в состоянии выплачивать проценты по ним или основную сумму долга. Бабичева Ю.А. Банковское дело. Учебник. — М.: Экономика, 1999, с.264

Кредитный риск может быть также разновидностью рисков прямых финансовых потерь, которые включают: биржевой риск, селективный риск, риск банкротства.

Биржевые риски представляют собой опасность потерь от биржевых сделок. К данной категории относится риск неплатежа по коммерческим сделкам, риск неплатежа комиссионного вознаграждения брокерской фирмы и т. п.

Селективные риски — это риски неправильного выбора видов вложения капиталов, вида ценных бумаг для инвестирования в сравнении с другими видами ценных бумаг при формировании инвестиционного портфеля.

13 стр., 6127 слов

Курсовая работа: Основные характеристики деятельности фирмы в рыночной экономике

... данной курсовой работы является изучение основных характеристик деятельности фирмы в рыночной экономике. Для достижения поставленной цели работы необходимо выполнить ряд задач: ; дать определение фирмы как основного субъекта рыночной экономики; ; определить цели и функции предприятий в рыночной экономике; ; определить основные формы фирм; ; определить ...

Риск банкротства представляет собой опасность в результате неправильного выбора вложения капитала полной потери предпринимателем собственного капитала и неспособности его рассчитываться по взятым на себя обязательствам.

В качестве самостоятельного вида иногда выделяют также проектный риск — сложный риск, включающий следующие разновидности:

  • отдельно стоящий риск, т. е. риск, исключительно связанный с самим проектом;
  • внутрифирменный риск;
  • рыночный или портфельный риск, определяемый тем, насколько хорошо (или плохо) «укладывается» тот или иной проект в кредитный портфель данного предприятия.

Уткин Э.А. Риск-менеджмент. — М.: Ассоциация авторов и издателей «ТАНДЕМ», Издательство ЭКМОС, 2000, с.109

Как правило, многие риски взаимосвязаны, и изменения в одном из них вызывают изменения в другом, но все они влияют на экономические результаты предприятия в целом.

Внутренние риски связаны с технико-организационной сферой деятельности фирмы. Эти риски не обусловлены чисто денежными факторами и имеют персональное, а также вещественно-техническое значение. Они могут вызываться и различными преступными действиями. Выделяются три вида внутренних рисков: персональные, материально-технические и структурно-процессуальные.

Персональные риски (риски сотрудников, или кадровые риски) разделяются на количественные и качественные. К количественным относятся все риски, связанные с поиском и включением сотрудников в работу. Качественные риски связаны с профессиональным уровнем и чертами характера сотрудников. Шумпетер К. Теория экономического развития. Пер. с нем. — М.: Прогресс, 2001, с.341

Материально-технические риски обусловлены материально-технической базой предприятия и ее уровнем.

Структурно-процессуальные риски вызываются взаимодействием предыдущих двух типов рисков.

Классификация по роду опасности выделяет техногенные (или антропогенные), природные и смешанные риски.

Техногенные риски порождены хозяйственной деятельностью человека. Примером таких рисков могут служить огневые риски, связанные с воздействием огня на различные объекты.

Природные риски не зависят от деятельности человека — это в основном риски стихийных бедствий: землетрясения, наводнения, урагана, тайфуна, удара молнии, извержения вулкана и т. п.

Смешанные риски — это события природного характера, инициированные хозяйственной деятельностью человека, например оползень, вызванный проведением строительных работ.

Из этой классификации несколько выпадают риски, связанные с финансовой деятельностью. Условно их также можно причислить к антропогенным.

Другая классификация основана на выделении рисков по характеру деятельности, с которой они связаны. Объединение рисков по роду деятельности полезно тем, что позволяет охватить ситуацию в целом по конкретной отрасли хозяйства. Райзберг Б. А. Курс экономики: Учебное пособие. — М.: 2003, с.126

Экологический риск — это вероятность наступления гражданской ответственности за нанесение ущерба окружающей среде, а также жизни и здоровью третьих лиц. Он может возникнуть в процессе строительства и эксплуатации производственных объектов и является составной частью промышленного риска.

3 стр., 1346 слов

Бизнес-план: Роль а в деятельности фирмы

... на предприятии бизнес - плана и его роли в коммерческой деятельности предприятия. В соответствии с поставленной целью необходимо решить следующие задачи: дать определение понятию бизнес - план и исследовать его характерные черты; рассмотреть сущность бизнес - планирования на предприятии; исследовать структуру и этапы бизнес – плана Предметом ...

Технические риски сопутствуют строительству новых объектов и их дальнейшей эксплуатации. Среди них выделяют строительно-монтажные и эксплуатационные. Технические риски могут быть составной частью промышленных, предпринимательских и инвестиционных рисков.

Кредитные риски — риски, связанные с возможным невозвратом суммы кредита и процентов по нему. Для кредитора имеют значение не только сам факт возврата суммы кредита и процентов, но и сроки возврата. Разновидностью кредитного риска является процентный риск, который возникает в том случае, если кредит получен под «плавающую» процентную ставку.

Необходимо отметить, что гарантия или страхование могут предоставляться как кредитору, так и заемщику. Если получатель гарантии — заемщик, то он ее и оплачивает. Если гарантия предоставляется кредитору, то он является и плательщиком, и получателем компенсации в случае невозврата кредита.

Инвестиционные риски связаны с возможностью недополучения или потери прибыли в ходе реализации инвестиционных проектов. Объектом риска в данном случае выступают имущественные интересы инвестора. Инвестиционные риски классифицируются в зависимости от особенностей реализации проекта и способа привлечения средств. В общем случае выделяют следующие риски:

  • кредитные;
  • возникающие на первой стадии инвестиционного проекта;
  • предпринимательские риски второй стадии инвестиционного проекта;
  • страновые.

Грабовая С.А. Риски в современном бизнесе. Учебник. — М.: Банки и биржи, 1995, с.184

Под промышленными рисками понимают опасность нанесения ущерба предприятию и третьим лицам вследствие нарушения нормального хода производственного процесса. Для промышленного производства наиболее серьезным и часто встречающимся является риск возникновения отказов машин и оборудования, а в наиболее тяжелых проявлениях — возникновение аварийной ситуации. Это может произойти на промышленных объектах в результате событий природного, техногенного и смешанного характера. Такие события вызывают несколько групп неблагоприятных последствий, перечисленных и кратко охарактеризованных ниже.

Страновые риски могут быть трех типов:

  • социально-политические;
  • макроэкономические;
  • микроэкономические.

Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2006, с.155

Политические риски являются важнейшей составной частью страновых рисков. Суть их заключается в возможности недополучения дохода или потери собственности иностранного предпринимателя или инвестора вследствие изменения социально-политической ситуации в стране. Они могут проявиться в виде следующих событий:

  • изменений в валютном законодательстве, препятствующих исполнению международных контрактов или репатриации валютной выручки;
  • изменений юридической базы, затрудняющих осуществление предпринимательской деятельности;
  • внесения изменений в арбитражное право;
  • военных действий, массовых беспорядков, повлекших за собой причинение ущерба имущественным интересам предпринимателей.

Первозванский А.А. и Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: «расчет и риск» — М.:2004, с.131

Политические и другие страновые риски сопутствуют различным видам предпринимательской деятельности, если она осуществляется за рубежом. В этом случае политические риски являются составной частью предпринимательских и инвестиционных рисков.

Финансовый риск представляет собой функцию времени. Как правило, степень риска для данного финансового актива или варианта вложения капитала увеличивается во времени. Например, убытки импортера сегодня зависят от времени с момента заключения контракта до срока платежа по сделке, так как курсы иностранной валюты по отношению к казахстанскому тенге продолжают расти.

В зарубежной практике в качестве метода количественного определения риска вложения капитала предлагается использовать дерево вероятностей. Этот метод позволяет точно определить вероятные будущие денежные потоки инвестиционного проекта в их связи с предыдущими результатами.

Сложность классификации предпринимательских рисков заключается в их многообразии. С риском предпринимательские фирмы сталкиваются всегда при решении как текущих, так и долгосрочных задач. Существуют определенные виды рисков, действию которых подвержены все без исключения предпринимательские организации. Однако наряду с общими есть специфические виды риска, характерные для определенных видов деятельности. Так, банковские риски отличаются от рисков в страховой деятельности, а последние — от рисков в производственном предпринимательстве.

По сфере возникновения предпринимательские риски можно подразделить на внешние и внутренние.

К внешним относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью предпринимателя. Речь идет о непредвиденных изменениях законодательства, регулирующего предпринимательскую деятельность; неустойчивости политического режима в стране деятельности и о других ситуациях. Источником внутренних рисков является сама предпринимательская фирма. Эти риски возникают в случае неэффективного менеджмента, ошибочной маркетинговой политики, а также в результате внутрифирменных злоупотреблений. Устенко О.Л. Теория экономического риска:

  • К.: МАУП, 1999, с.198

Основными среди внутренних рисков являются кадровые риски, связанные с профессиональным уровнем и чертами характера сотрудников предпринимательской фирмы.

В современных условиях хозяйствования выделяют два типа предпринимательского риска по уровню принятия решений: макроэкономический риск и риск на уровне отдельных организаций.

С точки зрения длительности во времени предпринимательские риски можно разделить на кратковременные и постоянные. К кратковременным относятся риски, угрожающие предпринимателю в течение известного отрезка времени.

К постоянным рискам относятся те, которые непрерывно угрожают предпринимательской деятельности в данном географическом районе или в определенной отрасли экономики. Уткин Э.А. Риск-менеджмент. — М.: Ассоциация авторов и издателей «ТАНДЕМ», Издательство ЭКМОС, 2000, с.140

Следующая степень риска, более опасная в сравнении с допустимым, — критический риск. Он связан с опасностью потерь в размере произведенных затрат на осуществление данного вида предпринимательской деятельности или отдельной сделки.

Под катастрофическим понимается риск, который характеризуется опасностью, угрозой потерь в размере, равном или превышающем все имущественное состояние предпринимателя.

По степени правомерности могут быть выделены: предпринимательские риски: оправданный и неоправданный.

Все предпринимательские риски с учетом возможности страхования можно также разделить на страхуемые и нестрахуемые. Предприниматель может частично переложить риск на другие субъекты экономики, в частности обезопасить себя, осуществив определенные затраты в виде страховых взносов. Таким образом, некоторые виды риска, такие, как риск гибели имущества, риск возникновения пожара, аварий и др., предприниматель может застраховать. Райзберг Б. А. Курс экономики: Учебное пособие. — М.: 2003, с.241

Риск страховой — вероятное событие или совокупность событий, на случай наступления которых проводится страхование. В зависимости от источника опасности страховые риски подразделяются на: риски, связанные с проявлением стихийных сил природы и риски, связанные с целенаправленными действиями человека.

К рискам, которые целесообразно страховать, относятся вероятные потери:

  • в результате пожаров и других стихийных бедствий;
  • вследствие автомобильных аварий;
  • от порчи или уничтожения продукции при транспортировке;
  • в результате ошибок сотрудников фирмы;
  • вызванные передачей сотрудниками фирмы коммерческой информации конкурентам;
  • вследствие невыполнения обязательств субподрядчиками;
  • от приостановки деловой активности фирмы;
  • в результате возможной смерти, заболевания или несчастного случая с руководителем или ведущим сотрудником фирмы.

Грабовский П.Г., Петрова С.Н. и др. Риски в современном бизнесе. — М.: Аланс, 2004, с.117

Следует выделить еще две большие группы рисков: статические (простые) и динамические (спекулятивные).

Особенность статистических рисков заключается в том, что они практически всегда несут в себе потери для предпринимательской деятельности. При этом потери для предпринимательской фирмы, как правило, означают и потери для общества в целом.

Статические риски связаны с вероятными потерями вследствие:

  • негативного действия на активы фирмы стихийных бедствий (огня, воды, землетрясений, ураганов и т. п.);
  • преступных действий;
  • принятия законодательства неблагоприятного для деятельности фирмы;
  • угрозы собственности третьих лиц, что приводит к вынужденному прекращению деятельности основного поставщика или потребителя;
  • смерти или недееспособности ведущих работников фирмы либо основного ее собственника.

Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2006, с.168

С целью мониторинга и последующего снижения рисков в деятельности, хозяйствующие субъекты производят их оценку. Дать потенциальным партнерам необходимые данные для принятия решений о целесообразности участия в проекте и предусмотреть меры по защите от возможных финансовых потерь возможно после проведения оценки риска.

Оценка риска производится в последовательности, приведенной на рисунке 1.

Рисунок 1 — Блок-схема анализа риска

Все участники проекта заинтересованы в том, чтобы исключить возможность полного провала проекта или хотя бы избежать убытка для себя. В условиях нестабильной, быстро меняющиеся ситуации, участники вынуждены учитывать все возможные последствия от действия своих конкурентов, а также изменение рыночной ситуации.

Оценка уровня риска является одним из важнейших этапов риск — менеджмента, так как для управления риском его необходимо, прежде всего, проанализировать и оценить. В экономической литературе существует множество определения этого понятия, однако в общем случае под оценкой риска понимается систематический процесс выявления факторов и видов риска и их количественная оценка, то есть методология анализа рисков сочетает взаимодополняющие количественный и качественный подходы.

Источниками информации, предназначенной для анализа риска являются:

  • бухгалтерская отчетность предприятия.
  • организационная структура и штатное расписание предприятия.
  • карты технологических потоков (технико-производственные риски);
  • договоры и контракты (деловые и юридические риски);
  • себестоимость производства продукции.
  • финансово-производственные планы предприятия.

Грачева М.В. Анализ проектных рисков: Учебное пособие для вузов. — М.: ЗАО «Финстатинформ», 2003, с.49

Выделяются два этапа оценки риска: качественный и количественный.

Задачей качественного анализа риска является выявление источников и причин риска, через:

  • определение потенциальных зон риска;
  • выявление рисков, сопутствующих деятельности предприятия;
  • прогнозирование практических выгод и возможных негативных последствий проявления выявленных рисков.

Там же, с.57

Основная цель данного этапа оценки — выявить основные виды рисков, влияющих на финансово-хозяйственную деятельность. Преимущество такого подхода заключается в том, что уже на начальном этапе анализа руководитель предприятия может наглядно оценить степень рискованности по количественному составу рисков и уже на этом этапе отказаться от претворения в жизнь определенного решения.

На этапе количественного анализа риска вычисляются числовые значения величин отдельных рисков и риска объекта в целом. Также выявляется возможный ущерб и дается стоимостная оценка от проявления риска и, наконец, завершающей стадией количественной оценки является выработка системы антирисковых мероприятий и расчет их стоимостного эквивалента.

Количественный анализ можно формализовать, для чего используется инструментарий теории вероятностей, математической статистики, теории исследования операций. Наиболее распространенными методами количественного анализа риска являются следующие виды анализа:

  • статистические;
  • аналитические;
  • метод экспертных оценок;
  • метод аналогов.

Смирнов Э.А. «Разработка управленческих решений» — М.: Юнити, 2002, с.184